Что купить на ИИС: топ-7 инструментов для выгодных инвестиций

Для кого эта статья:

• Начинающие и опытные инвесторы, ищущие информацию о налоговых преимуществах ИИС и способах формирования портфеля.
• Люди, заинтересованные в долгосрочных инвестициях с использованием индивидуального инвестиционного счета.

• Читатели, рассматривающие возможность карьеры в финансовой аналитике и инвестициях.

  Выбор правильных инструментов для ИИС может увеличить вашу доходность на 13-20% только за счет налоговых преимуществ. Многие инвесторы совершают фатальную ошибку, рассматривая ИИС лишь как способ получить вычет, упуская возможность построить по-настоящему эффективный инвестиционный портфель. Эта статья раскроет семь наиболее перспективных активов для ИИС в 2025 году, которые я отобрал на основе анализа сотен инвестиционных кейсов и изучения финансовой отчетности ведущих компаний. 🚀

Хотите превратить свой интерес к инвестициям в профессиональную карьеру? Курс «Финансовый аналитик» с нуля от Skypro – это ваш путь в мир профессиональных инвестиций. Вы научитесь не только управлять личным ИИС с максимальной эффективностью, но и анализировать инвестиционные инструменты на уровне профессионалов Уолл-стрит. Инвестируйте в свои знания сегодня, чтобы завтра инвестировать с уверенностью профессионала.

Что такое ИИС: преимущества и налоговые выгоды

Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) – это специальный счет для работы с ценными бумагами, который предоставляет инвесторам существенные налоговые льготы. Максимальная сумма ежегодного пополнения ИИС составляет 1 миллион рублей, а минимальный срок владения – 3 года.

Ключевое преимущество ИИС заключается в возможности выбора одного из двух типов налоговых вычетов:

• Тип А (вычет на взнос): возврат 13% от внесенных на счет средств (максимум 52 000 рублей в год при взносе 400 000 рублей)
• Тип Б (вычет на доход): полное освобождение от НДФЛ на прибыль, полученную от операций на ИИС

Выбор типа вычета должен соответствовать вашей инвестиционной стратегии. Тип А идеален для консервативных инвесторов, предпочитающих облигации и дивидендные акции. Тип Б подходит активным трейдерам и инвесторам, ожидающим высокой доходности.

Важно помнить о ключевых ограничениях ИИС: досрочное закрытие счета (до 3 лет) приведет к потере всех налоговых преимуществ и необходимости вернуть полученные вычеты. Кроме того, нельзя одновременно иметь два действующих ИИС.

✅ Налоговые льготы ИИС делают его эффективным инструментом для долгосрочных инвестиций, особенно если выбрать правильные финансовые инструменты, соответствующие вашей стратегии и типу вычета.

ИИС для начинающих: на какие инструменты обратить внимание

Начинающим инвесторам крайне важно выбрать подходящие инструменты для ИИС, сочетающие надежность и потенциал для роста. Доходность и риск должны быть сбалансированы с учетом вашего финансового положения и инвестиционных целей.

Алексей Воронов, независимый финансовый советник К нам на консультацию пришла Марина, 32 года, IT-специалист. Она только что открыла ИИС с типом А и внесла 400,000 рублей. Марина планировала вложить все средства в акции технологических компаний, "потому что они растут быстрее всего". Мы провели оценку её финансовой ситуации и выяснили, что это её первые инвестиции, а долгосрочная цель — накопить на первоначальный взнос по ипотеке через 5 лет.

Мы скорректировали её подход: 60% средств разместили в ОФЗ и корпоративные облигации с рейтингом не ниже BB+, 30% — в дивидендные акции голубых фишек, и только 10% — в растущие технологические компании. Через год её портфель показал доходность 11,8% плюс 13% налогового вычета. Марина поняла, что диверсификация и соответствие инструментов целям важнее погони за высокой доходностью.

Для начинающих инвесторов оптимальными инструментами на ИИС станут:

• Облигации федерального займа (ОФЗ): государственные облигации с минимальным риском и стабильной доходностью 6-8% годовых
• Корпоративные облигации: надежные компании с высоким кредитным рейтингом предлагают доходность 8-12%
• Фонды облигаций (БПИФы и ETF): позволяют одной сделкой приобрести диверсифицированный портфель облигаций
• Акции дивидендных компаний: предпочтительны компании с историей стабильных выплат и высокой дивидендной доходностью (4-8% годовых)

При формировании начального портфеля на ИИС рекомендую придерживаться принципа "60/30/10":

• 60% – облигации (государственные и корпоративные высокого рейтинга)
• 30% – акции стабильных компаний с дивидендной историей
• 10% – более рискованные активы для потенциального роста

Фундаментальные ошибки, которых следует избегать новичкам:

• Вложение всех средств в один тип активов или одну компанию
• Погоня за сверхдоходностью, игнорируя риски
• Частая торговля вместо долгосрочного инвестирования
• Инвестирование без финансовой подушки безопасности

Помните: на ИИС крайне важна долгосрочная перспектива (минимум 3 года), поэтому выбирайте инструменты, соответствующие этому временному горизонту. 🔒

7 лучших активов для покупки на ИИС: от облигаций до ETF

Основываясь на анализе рынка и долгосрочных трендах, представляю семь наиболее перспективных инструментов для размещения на ИИС в 2025 году, отсортированных по соотношению риск/доходность:

1. Облигации федерального займа (ОФЗ) – базовый актив любого портфеля на ИИС. Выпуски ОФЗ 26233, 26234 с доходностью 6-7% годовых обеспечивают защиту капитала при минимальных рисках.

2. Корпоративные облигации высокого кредитного рейтинга – обеспечивают доходность на 2-3% выше государственных облигаций при умеренном риске. Рекомендую обратить внимание на облигации Сбербанка, Роснефти, РЖД с рейтингом не ниже BB+.

3. Дивидендные акции "голубых фишек" – компании с устойчивым бизнесом и стабильными дивидендными выплатами. Лидеры по дивидендной доходности: Газпром (7-9%), Норникель (10-12%), Сбербанк (5-7%).

4. Облигационные ETF и БПИФы – например, ТСМБ (на корпоративные облигации) и TBEU (на еврооблигации). Эти фонды позволяют одной покупкой получить диверсифицированный портфель облигаций с доходностью 8-10%.

5. Индексные ETF и БПИФы – для пассивного инвестирования в широкий рынок. SBSP (на индекс S&P 500) или TMOS (на Московскую биржу) дают экспозицию на целые рынки при минимальных комиссиях.

6. Акции роста – компании с потенциалом значительного увеличения стоимости. В России это TCS Group, Fix Price, Ozon; на зарубежных площадках – компании технологического и инновационного секторов.

7. Высокодоходные облигации (ВДО) – корпоративные облигации компаний второго и третьего эшелона с доходностью 12-16%. Требуют тщательного анализа эмитента и должны составлять не более 10-15% консервативного портфеля.

При выборе инструментов для ИИС необходимо учитывать:

• Тип выбранного налогового вычета (A или Б)
• Временной горизонт инвестирования (минимум 3 года)
• Личную толерантность к риску
• Необходимость регулярной ребалансировки портфеля (не реже 1-2 раз в год)

Важно: постепенно наращивайте долю рисковых активов по мере приобретения опыта инвестирования и только после создания надежного базового портфеля из облигаций и фондов. 📊

Как сформировать сбалансированный портфель на ИИС

Построение эффективного портфеля на ИИС требует системного подхода с учетом персональных финансовых целей и риск-профиля. Правильно сбалансированный портфель должен соответствовать трем ключевым критериям: диверсификация, ликвидность и соответствие временному горизонту.

Дмитрий Северов, портфельный управляющий Один из моих клиентов, Константин, 45 лет, обратился с запросом оптимизировать портфель на ИИС. На момент обращения 85% его средств были вложены в акции пяти компаний технологического сектора. Доходность была неплохой — около 18% годовых, но волатильность превышала 40%, что вызывало у клиента постоянный стресс.

Мы провели реструктуризацию: сократили долю технологических акций до 25%, добавили 30% в ОФЗ, 25% в корпоративные облигации высокого рейтинга, 15% в ETF на индексы и 5% в золото через БПИФ. После ребалансировки волатильность снизилась до 15%, а доходность стабилизировалась на уровне 12-14% годовых. Константин отметил, что впервые за два года инвестирования перестал ежедневно проверять состояние портфеля и стал лучше спать по ночам.

Алгоритм построения сбалансированного портфеля на ИИС:

1. Определите свой риск-профиль:

   • Консервативный (приоритет – сохранение капитала)
   • Умеренный (баланс между ростом и защитой)
   • Агрессивный (максимизация доходности)

2. Разделите портфель на стратегические блоки:

   • Защитный блок (облигации, ETF облигаций)
   • Доходный блок (дивидендные акции, сбалансированные ETF)
   • Блок роста (акции роста, секторальные ETF)
   • Защита от инфляции (ETF на золото, акции сырьевых компаний)

3. Распределите активы согласно риск-профилю:

   • Консервативный: 70% защитный, 20% доходный, 5% рост, 5% защита от инфляции
   • Умеренный: 50% защитный, 25% доходный, 15% рост, 10% защита от инфляции
   • Агрессивный: 25% защитный, 25% доходный, 40% рост, 10% защита от инфляции

Ключевые принципы диверсификации для ИИС:

• Не более 5-7% портфеля в акциях одной компании
• Не более 15% в одном секторе экономики
• Минимум 3-5 различных типов активов
• Географическая диверсификация (российские и иностранные активы)
• Валютная диверсификация (рубли и хеджирование валютных рисков)

Важно регулярно проводить ребалансировку портфеля – процесс возвращения пропорций активов к целевым значениям. Рекомендуемая частота: 1-2 раза в год или при отклонении структуры портфеля от целевой более чем на 10%.

Хотите узнать, подходит ли вам карьера в сфере инвестиций и финансов? Тест на профориентацию от Skypro поможет определить, есть ли у вас предрасположенность к финансовой аналитике. Этот профессиональный инструмент оценит ваши навыки и склонности, необходимые для успешного управления инвестициями — как личными, так и корпоративными. Пройдите тест и узнайте, готовы ли вы превратить увлечение инвестициями в профессию будущего.

Ликвидность портфеля – важный аспект, часто упускаемый из виду. Даже на долгосрочном ИИС рекомендуется иметь не менее 15-20% в высоколиквидных инструментах (ОФЗ, ETF, акции первого эшелона), которые можно быстро продать без существенных потерь.

🧩 Сбалансированный портфель на ИИС должен не только соответствовать вашему риск-профилю, но и учитывать возрастные особенности. Чем ближе вы к завершению инвестиционного горизонта, тем выше должна быть доля консервативных инструментов.

Стратегии инвестирования через ИИС: доход и защита капитала

Различные стратегии инвестирования через ИИС предназначены для решения конкретных финансовых задач. Рассмотрим пять ключевых стратегий, каждая из которых оптимизирована под определенные цели и временные горизонты.

• Стратегия "Максимальный вычет" – фокус на получении максимального налогового вычета типа А:
• Инструменты: облигации федерального займа (ОФЗ), корпоративные облигации
• Цель: гарантированно получить 13% на взнос + доходность 6-10% годовых
• Срок: строго 3 года с последующим закрытием ИИС

• Подходит для: инвесторов, желающих получить гарантированный результат

• Стратегия "Дивидендный поток" – создание растущего потока пассивного дохода:
• Инструменты: акции с высокими дивидендами, дивидендные ETF, префы
• Цель: создание дивидендного потока с доходностью 7-12% годовых
• Срок: 5-10 лет

• Подходит для: инвесторов среднего возраста, стремящихся к пассивному доходу

• Стратегия "Долгосрочный рост" – максимизация стоимости портфеля:
• Инструменты: индексные ETF, акции роста, секторальные фонды
• Цель: среднегодовая доходность 15-20% при высоком уровне риска
• Срок: 10+ лет

• Подходит для: молодых инвесторов с долгим горизонтом

• Стратегия "Смешанная/Сбалансированная" – оптимальный баланс риска и доходности:
• Инструменты: 40-50% облигации, 30-40% дивидендные акции, 10-20% акции роста, 5-10% золото
• Цель: стабильная доходность 10-15% при умеренном риске
• Срок: 5-7 лет

• Подходит для: большинства инвесторов с умеренной толерантностью к риску

• Стратегия "Защита капитала" – минимизация рисков при приемлемой доходности:
• Инструменты: ОФЗ, облигации высокого кредитного качества, защитные активы
• Цель: защита от инфляции и сохранение капитала
• Срок: 3-5 лет
• Подходит для: консервативных инвесторов, приближающихся к финансовой цели

Сравнение стратегий по ключевым параметрам:

• С учетом налогового вычета 13% в первый год В зависимости от размера ожидаемых дивидендов и суммы взносов

Практические рекомендации по реализации стратегий на ИИС:

1. Придерживайтесь выбранной стратегии. Частые изменения снижают эффективность и увеличивают транзакционные издержки.
2. Регулярно пополняйте ИИС. Использование стратегии усреднения (равные суммы через равные промежутки времени) снижает риски неудачного входа в рынок.
3. Реинвестируйте доходы. Для максимального эффекта сложного процента направляйте дивиденды и купоны на покупку новых активов.
4. Контролируйте риски. Ограничивайте долю одного эмитента в портфеле и следите за корреляцией между инструментами.
5. Адаптируйте стратегию к изменению жизненных обстоятельств. Корректируйте структуру портфеля по мере приближения к финансовой цели, снижая долю рисковых активов.

Ключевой фактор успеха любой стратегии на ИИС – дисциплина и последовательность. Инвестиционный успех определяется не способностью предсказывать рыночные колебания, а правильным выбором стратегии, соответствующей вашим целям и риск-профилю. 🏆

Грамотный выбор инструментов для ИИС – это не просто способ получить налоговый вычет, но и возможность построить эффективную стратегию долгосрочного инвестирования. Использование правильной комбинации облигаций, акций, ETF и других активов позволяет одновременно защитить капитал и обеспечить его рост. Независимо от выбранной стратегии, ключевыми принципами должны оставаться диверсификация, соответствие вашим финансовым целям и регулярность инвестирования. Помните, что ИИС – это марафон, а не спринт, и терпение здесь вознаграждается вдвойне: и налоговыми льготами, и долгосрочной доходностью.